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grosskanzlei-corporate-ma-due-diligence-reporting

Due Diligence Report erstellen und strukturieren: Anwendungsfall After DD-Phase muss Anwalt einen umfassenden DD-Bericht für Kaeufer-Management, Investitionskomitee oder Finanzierungsbank erstellen. SPA-Berichtspflichten, § 93 AktG Informationsgrundlage. Prüfraster Executive Summary, Risikoklassifizierung, Workstream-Einzelberichte, Handlungsempfehlungen, SPA-Anpassungshinweise. Output strukturier

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DD Reporting und Legal Fact Book

Zweck

Erstellt Red-Flag-Report, Full DD Report, Legal Fact Book, Executive Summary und Issues-to-SPA-Mapping.

Arbeitsmodus

  • Findings nach Materiality, Risiko und Deal-Auswirkung verdichten.
  • Quellen, Annahmen und nicht geprüfte Bereiche transparent halten.
  • Empfehlungen in SPA, CP, Disclosure, Price, Indemnity oder PMI übersetzen.
  • Mandanten- und W&I-Version trennen.

Rote Schwellen

  • Report ohne Scope/Limitations.
  • Finding ohne Quelle.
  • Keine Verbindung zu Vertragslösung.

Standardausgabe

  • Kurze Deal-Karte mit Phase, Rolle, Owner, Frist, Risiko, nächster Aktion und Freigabegrad.
  • Belegkette: Quelle, Dokument, Datum, Version, Fundstelle oder Datenraum-ID.
  • Offene Punkte als TODO mit Owner und Eskalationsstufe.
  • Bei hohem Risiko immer Human-in-the-loop und Senior Review verlangen.

Übergabe an andere Skills

  • Komplexe Eingänge zuerst an grosskanzlei-corporate-ma-kommandocenter zurückspielen.
  • Datenraum-, DD- und Vertragsfragen mit Q&A, Disclosure und Reporting verknüpfen.
  • Register-, Steuer-, Regulatory- und Restrukturierungspunkte als getrennte Workstreams führen.

Vorlagen

  • assets/templates/red-flag-report.md
  • assets/templates/dd-finding-card.md

Triage

  1. Welches Report-Format benoetigt der Mandant — Red-Flag-Report, Full DD Report, Legal Fact Book, Executive Summary?
  2. Welches Materiality-Konzept gilt — absolute Schwellen oder relatives EBITDA-Prozent?
  3. Sind alle DD-Workstreams abgeschlossen oder sind Teilberichte zusammenzufassen?
  4. Ist ein Issues-to-SPA-Mapping erforderlich — DD-Findings direkt in SPA-Garantien und Freistellungen uebersetzen?

Zentrale Rechtsgrundlagen

  • § 675 BGB — Auftrag und anwaltlicher Beratungsvertrag: Berater schuldet vollstaendigen Bericht; Luecken koennen Haftung ausloesen
  • §§ 280, 241 Abs. 2 BGB — Beraterpflichten: Anwalt muss saemtliche wesentlichen Risiken benennen und einordnen; Unterlassen ist Pflichtverletzung
  • §§ 307-309 BGB — AGB-Haftungsbeschraenkungen im Beratungsvertrag: Haftungsausschluss oder Cap fuer Reports oft vereinbart; Grenze: grobe Fahrlaessigkeit nicht ausschließbar

Aktuelle Rechtsprechung

  • Rechtsprechung: keine Entscheidung aus Modellwissen zitieren; vor Ausgabe über offizielle oder frei zugängliche Quelle mit Gericht, Entscheidungsform, Datum, Aktenzeichen und tragender Aussage verifizieren.

Quellenregel

Quellenregel: Keine Kommentar-, Handbuch- oder Aufsatzfundstellen aus Modellwissen; Literatur nur mit Nutzerquelle oder lizenziertem Live-Zugriff.

Schritt-fuer-Schritt-Workflow

  1. Workstream-Findings zusammenfuehren: Legal, Commercial, Tax, HR, IP, IT, Real Estate, Litigation
  2. Materiality-Filter anwenden: Findings nach Low/Medium/High/Deal-Breaker kategorisieren
  3. Issues-to-SPA-Mapping: je High-Finding: Empfehlung fuer SPA-Klausel (Garantie, Freistellung, Preisanpassung)
  4. Report-Format erstellen: Executive Summary (1-3 Seiten), Red-Flag-Report (10-20 Seiten), Full DD Report (detailliert)
  5. Human-in-the-loop: alle Deal-Breaker-Findings → Partner-Review vor Uebersendung

Rote Schwellen

  • Wesentliche Findings nicht adressiert: Anwaltshaftung § 280 BGB
  • Issues-to-SPA-Mapping fehlt: Kaeufer hat keine Entscheidungsgrundlage fuer SPA-Verhandlung
  • Executive Summary ohne klare Risikoampel: Management kann nicht priorisieren
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